金融風(fēng)險(xiǎn)宏觀與微觀透視

第一章 金融及金融風(fēng)險(xiǎn)
第一節(jié) 金融在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)中的作用
一、以貨幣因素為主導(dǎo)因素的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)模型
二、資本的形成與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)
第二節(jié) 金融風(fēng)險(xiǎn)
一、風(fēng)險(xiǎn)的界定
二、金融風(fēng)險(xiǎn)的含義及特征
三、金融風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式
四、金融風(fēng)險(xiǎn)與金融危機(jī)
第三節(jié) 金融風(fēng)險(xiǎn)的理論模型
一、金融風(fēng)險(xiǎn)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)
二、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)與金融風(fēng)險(xiǎn)
三、金融不穩(wěn)定假設(shè)
四、金融機(jī)構(gòu)脆弱性理論
五、金融資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)性理論
第四節(jié) 金融風(fēng)險(xiǎn)的特殊性
一、東亞國(guó)家的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)戰(zhàn)略與金融風(fēng)險(xiǎn)
二、轉(zhuǎn)軌國(guó)家經(jīng)濟(jì)體制改革與金融風(fēng)險(xiǎn)
第二章 經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與金融市場(chǎng)化
第一節(jié) 實(shí)體經(jīng)濟(jì)與貨幣經(jīng)濟(jì)
一、實(shí)體經(jīng)濟(jì)與貨幣經(jīng)濟(jì)的交融
二、國(guó)家經(jīng)濟(jì)倒金字塔結(jié)構(gòu)
三、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與虛擬化
四、金融經(jīng)濟(jì)相關(guān)比率分析
第二節(jié) 經(jīng)濟(jì)貨幣化考察
一、對(duì)經(jīng)濟(jì)貨幣化的研究過(guò)程
二、對(duì)我國(guó)貨幣化的歷史考察
三、M2／GDP水平的國(guó)際比較
四、我國(guó)M2／GDP較高的原因
五、M2／GDP上升較快的原因
六、M2／GDP上升反映的問(wèn)題
第三章 經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)周期性波動(dòng)與金融風(fēng)險(xiǎn)
第一節(jié) 經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)周期性波動(dòng)概述
一、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)波動(dòng)的界定
二、長(zhǎng)波、中波與短波
三、周期的階段劃分
四、經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)所造成的風(fēng)險(xiǎn)
第二節(jié) 經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)周期性波動(dòng)的理論解釋
一、馬克思的經(jīng)濟(jì)周期論
二、凱恩斯的經(jīng)濟(jì)周期論
三、投資乘數(shù)和加速原理
四、其他經(jīng)濟(jì)周期理論
第三節(jié) 我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的特點(diǎn)
一、勞動(dòng)力貢獻(xiàn)度呈邊際遞減趨勢(shì)
二、技術(shù)進(jìn)步因素尚未在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)中發(fā)揮主導(dǎo)作用
三、體制變革的推動(dòng)作用趨于弱化
四、資本積累是經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的主要推動(dòng)因素
第四節(jié) 我國(guó)改革開(kāi)放以來(lái)的經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)分析
一、改革開(kāi)放以來(lái)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的四個(gè)階段
二、我國(guó)經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)的生成原因
三、我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的速度與績(jī)效
第四章 投融資格局演變及非對(duì)稱(chēng)性
第一節(jié) 國(guó)民收入流量循環(huán)與儲(chǔ)蓄向投資的轉(zhuǎn)化
一、國(guó)民收入流量循環(huán)——儲(chǔ)蓄轉(zhuǎn)化投資的起點(diǎn)
二、各部門(mén)儲(chǔ)蓄一投資轉(zhuǎn)化特點(diǎn)
三、直接轉(zhuǎn)化方式和間接轉(zhuǎn)化方式
四、儲(chǔ)蓄一投資轉(zhuǎn)化機(jī)制
第二節(jié) 國(guó)民收入分配格局的演變
一、國(guó)民收入分配的一般流程
二、國(guó)民收入格局演變
第三節(jié) 儲(chǔ)蓄一投資格局的演變
一、儲(chǔ)蓄一投資格局演變的總體情況
二、各部門(mén)儲(chǔ)蓄一投資格局的演變情況
三、投融資格局的演變特征
四、儲(chǔ)蓄與投資不對(duì)稱(chēng)所導(dǎo)致的金融風(fēng)險(xiǎn)
第五章 金融博弈與信貸擴(kuò)張
第一節(jié) 地方政府的“經(jīng)濟(jì)人”行為
第二節(jié) 地方政府干預(yù)途徑
第三節(jié) 地方政府的干預(yù)與銀行的被干預(yù)
一、政府對(duì)企業(yè)的“父愛(ài)主義”
二、地方政府對(duì)上新項(xiàng)目偏好
三、銀行的選擇
第四節(jié) 地方政府與銀行博弈：一個(gè)模型解釋
第五節(jié) 商業(yè)銀行信貸規(guī)模擴(kuò)張過(guò)程
第六節(jié) 信貸擴(kuò)張引致的金融風(fēng)險(xiǎn)
一、銀行超規(guī)模放款
二、導(dǎo)致通貨膨脹和經(jīng)濟(jì)波動(dòng)
三、形成大量政策性貸款
四、破壞了信用環(huán)境
五、重復(fù)建設(shè)與資源浪費(fèi)嚴(yán)重
第六章 企業(yè)融資結(jié)構(gòu)變遷及債務(wù)困境
第一節(jié) 企業(yè)財(cái)務(wù)理論及融資結(jié)構(gòu)決定
一、早期的企業(yè)財(cái)務(wù)理論
二、現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)理論
第二節(jié) 企業(yè)融資過(guò)程及方式
一、企業(yè)融資過(guò)程
二、企業(yè)融資形式
第三節(jié) 國(guó)有企業(yè)融資行為及內(nèi)源融資
一、國(guó)有企業(yè)融資行為的特征
二、企業(yè)內(nèi)源融資的狀況
第四節(jié) 企業(yè)外源融資
一、企業(yè)間接融資結(jié)構(gòu)
二、企業(yè)通過(guò)股票融資情況
三、企業(yè)通過(guò)債券市場(chǎng)的融資狀況
第五節(jié) 企業(yè)負(fù)債與經(jīng)濟(jì)效益分析
一、高負(fù)債率與企業(yè)不良債務(wù)的形成
二、企業(yè)經(jīng)營(yíng)的低效益
三、企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率過(guò)高的原因
四、企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)向國(guó)有商業(yè)銀行轉(zhuǎn)移
五、國(guó)有企業(yè)不良債務(wù)效應(yīng)
第七章 我國(guó)金融市場(chǎng)結(jié)構(gòu)及金融風(fēng)險(xiǎn)
第一節(jié) 我國(guó)金融市場(chǎng)結(jié)構(gòu)
一、金融組織機(jī)構(gòu)體系不斷完善
二、從單一間接融資過(guò)渡到間接融資與直接融資并存
三、從封閉型金融逐漸走向開(kāi)放型金融
四、資本市場(chǎng)中股票市場(chǎng)發(fā)展較快
五、債券市場(chǎng)中國(guó)債和政策性金融債占主導(dǎo)地位
第二節(jié) 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)
一、商業(yè)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量
二、商業(yè)銀行的資本充足率
三、商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)效率
第三節(jié) 證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
一、股票市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)
二、上市公司的業(yè)績(jī)
三、股票市場(chǎng)體制性缺陷
第四節(jié) 我國(guó)金融風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)化為金融危機(jī)的可能性分析
第五節(jié) 加入世界貿(mào)易組織后對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的影響
一、加入世界貿(mào)易組織后我國(guó)金融開(kāi)放的基本取向
二、加入世界貿(mào)易組織后對(duì)金融業(yè)的沖擊
三、加入世界貿(mào)易組織后國(guó)際金融風(fēng)險(xiǎn)的影響
第八章 存量金融風(fēng)險(xiǎn)的化解
第一節(jié) 不良資產(chǎn)處置損失補(bǔ)償理論
一、國(guó)民金融平衡表理論
二、供給理論
第二節(jié) 國(guó)際上不良資產(chǎn)處置損失的主要補(bǔ)償方式
一、國(guó)家財(cái)政承擔(dān)
二、中央銀行承擔(dān)
三、商業(yè)銀行自身承擔(dān)
四、吸引 第三方投資或資金支持
第三節(jié) 各主體承擔(dān)不良資產(chǎn)損失潛力以及補(bǔ)償方式分析
一、財(cái)政承擔(dān)不良資產(chǎn)處置損失潛力分析
二、中央銀行承擔(dān)不良資產(chǎn)處置最終損失潛力分析
三、國(guó)有商業(yè)銀行盈利能力及承擔(dān)資產(chǎn)處置損失
潛力分析
四、引入社會(huì)投資者承擔(dān)不良資產(chǎn)損失
第四節(jié) 關(guān)于不良資產(chǎn)集中處置的結(jié)構(gòu)化設(shè)計(jì)
一、合作資產(chǎn)管理公司
二、資產(chǎn)證券化
三、貸款互換方式
第九章 增量金融風(fēng)險(xiǎn)的防范
第一節(jié) 保持經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快的增長(zhǎng)
一、走注重效率的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)道路
二、保持較快的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度
三、加大經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整力度
第二節(jié) 建立真正市場(chǎng)化的投融資體制
第三節(jié) 增強(qiáng)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理水平
一、建立規(guī)范的公司治理結(jié)構(gòu)
二、完善全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系
三、建立貸款管理責(zé)任制
四、健全資本管理和運(yùn)營(yíng)機(jī)制
五、建立規(guī)范的信息披露與報(bào)告制度
第四節(jié) 優(yōu)化企業(yè)資本結(jié)構(gòu)
一、優(yōu)化企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的出發(fā)點(diǎn)
二、強(qiáng)化企業(yè)自我積累機(jī)制
第五節(jié) 加強(qiáng)資本市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)管理與控制
一、規(guī)范并大力發(fā)展證券市場(chǎng)
二、積極防范對(duì)外開(kāi)放中的金融風(fēng)險(xiǎn)
第六節(jié) 加強(qiáng)金融業(yè)的監(jiān)管
一、按審慎監(jiān)管原則建立規(guī)范的監(jiān)管體系
二、建立金融機(jī)構(gòu)監(jiān)測(cè)預(yù)警機(jī)制
三、探索建立存款保險(xiǎn)制度
四、加大金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出力度
五、保持監(jiān)管體制的開(kāi)放性
第七節(jié) 加強(qiáng)相關(guān)配套制度建設(shè)
一、完善社會(huì)信用體系
二、建立個(gè)人破產(chǎn)制度
三、加強(qiáng)金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)
參考文獻(xiàn)
后記