信用風險評估：方法·模型·應用

第 1 章 引言
11.1 動機 2
1.2 研究目標 9
1.3 結(jié)構(gòu)安排 11
第 2 章 或有要求權(quán)評估 14
2.1 離散時間市場中的評估模型 15
2.2 連續(xù)時間下的評估 21
2.3 連續(xù)時間市場中的應用 29
2.4 在離散時間市場中的應用 47
2.5 小結(jié) 52
第 3 章 信用風險模型 54
3.1 信用風險債券定價 55
3.2 含交易對手風險的衍生產(chǎn)品的定價 77
3.3 信用衍生產(chǎn)品定價 83
3.4 經(jīng)驗證據(jù) 86
3.5 小結(jié) 87
第 4 章 含交易對手違約風險的衍生產(chǎn)品的公司價值定價模型 89
4.1 信用風險模型 90
4.2 確定的負債 91
4.3 隨機負債 99
4.4 高斯利率和確定的負債 105
4.5 高斯利率和隨機負債 112
4.6 脆弱遠期合約 116
4.7 數(shù)例 117
4.8 小結(jié) 131
4.9 命題的證明 133
第 5 章 含信用風險的或有要求權(quán)的混合定價模型 163
5.1 一般的信用風險框架 163
5.2 應用 172
5.3 脆弱期權(quán)的價格 182
5.4 觀察到的期限結(jié)構(gòu)的復原 184
5.5 風險債券的無違約期權(quán) 186
5.6 數(shù)例 188
5.7 計算的成本 197
5.8 小結(jié) 199
第 6 章 信用衍生產(chǎn)品的定價 201
6.1 信用衍生工具 202
6.2 信用衍生工具的評估 205
6.3 復合定價法 210
6.4 數(shù)例 218
6.5 利用簡化模型給利差衍生工具定價 223
6.6 作為交易期權(quán)的信用衍生產(chǎn)品 228
6.7 含交易對手違約風險的信用衍生產(chǎn)品 236
6.8 小結(jié) 247
第 7 章 結(jié)論 250
7.1 總結(jié) 251
7.2 實際應用 253
7.3 研究前景 254
附錄A 鞅理論中的實用工具 256
A.1 概率基礎(chǔ)知識 256
A.2 函數(shù)類型 258
A.3 鞅 259
A.4 布朗運動 260
A.5 隨機積分 263
A.6 測度轉(zhuǎn)換 268